⚙ Stand van zaken

Vandaag is het Memorial Day in de VS en daarom blift Wall Street gesloten. In Europa is het 2e Pinksterdag, zodat ook hier de volumes laag zullen blijven. Maar de marktsituatie verdient toch opnieuw de nodige aandacht. Vrijdag sloot de Dow nog op een nieuw record: +294 pt (+0,58%) op 50.580. De S&P 500 pakte zijn 8e winweek op rij en dat was de langste reeks sinds december 2023. De Nasdaq won +0,2% (7e winweek in 8). De Russell 2000 was de best presterende index vrijdag met +2,4%. De rotatie van tech naar value zet door. De Olieprijzen storten wat in vanmorgen met de Brent -5% naar $94-95 op een Iran-deal-hoop. De 10-jaars yield daalde met bijna 10 basispunten naar 4,49%. Kevin Warsh werd vrijdag ingezworen als nieuwe Fed-voorzitter in het Witte Huis. Wij zitten inmiddels short op 4 indices en verwachten dat de klapper omlaag er nu mogelijk heel snel aan zit te komen. 

Waarom we short zitten: de klapper van 5-10% komt eraan

We zitten nu short op enkele indicies met Boosters Short. Dat is zeker geen gok, dat is een bewuste keuze op basis van 6 concrete signalen die samen wijzen op een correctie op zeer korte termijn van 5% tot 8%, mogelijk zelfs 10% op de Nasdaq, de Nasdaq 100 en de SOX op zeer korte termijn.

1. Nvidia-patroon: drie kwartalen op rij levert Nvidia beter dan verwachte cijfers, en drie kwartalen op rij reageert het aandeel vlak of negatief. Dat is het klassieke "sell the news" signaal. Als het zwaarste aandeel binnen de S&P 500 (8,45% gewicht) niet meer stijgt op het beste nieuws, dan is het nieuws al volledig ingeprijsd.

2. Rentes op jaarhoogtes: de 30-jaars yield bereikte vorige week het hoogste punt in bijna 19 jaar (boven 5,1%). Hogere yields drukken op de waarderingen van groei-aandelen, en dat zijn precies de namen die de hele rally hebben gedragen.

3. Marktbreedte historisch zwak: de Costanza-markt. 480 van de 500 aandelen in de S&P 500 verloren dit jaar gezamenlijk aan marktwaarde. Slechts 20 namen dragen nu de gehele index. Dat is de smalst gedragen rally sinds de dotcom bubbel van 2000.

4. MACD negatief gekruist: op de Nasdaq 100 en de S&P 500 is de MACD negatief gekruist terwijl de RSI nog in de bovenste zone hangt. Historisch leidt deze combinatie in 5 van de 6 gevallen tot een verdere daling van minstens 7%.

5. Consument staat onder druk: Walmart waarschuwde voor dalende bestedingen door hoge brandstofkosten. Target worstelt. De Iran-oorlog duwt benzine naar $4,51 per gallon. Inflatie op 3,8% YoY. De Fed kan niet verlagen, sterker nog: de kans op een verhoging stijgt.

6. Parabolische stijgingen eindigen altijd met een klap: dat hebben we dit jaar al meerdere keren gezien. Goud steeg parabolisch naar $5.600 en viel daarna fors terug. Zilver deed hetzelfde. Bitcoin en andere crypto’s maakten vergelijkbare bewegingen, omhoog als een raket en dan in korte tijd 15-20% eraf. De Nasdaq 100 en de SOX vertonen nu exact hetzelfde patroon: een verticale stijging die niet houdbaar is. De vraag is niet óf de klap komt, maar wanneer.

Terugblik: Dow record, olie klapt, Warsh ingezworen

Vrijdag was een risk-on sessie: Trump hintte gedurende het weekend opnieuw op vooruitgang in de Iran-onderhandelingen, olie stortte in (Brent -5%), en de rente daalde wat. Merck (+5,6%), Salesforce (+2,2%) en Cisco (+2%) leidden de Dow vrijdag. SoftBank sprong vanmorgen met bijna 6% omhoog in Japan als AI-meelifter. Nvidia zelf, the godfather of the AI, verloor vrijdag opnieuw bijna 2%.

Kevin Warsh werd vrijdag ingezworen als Fed-chair in het Witte Huis. Trump zei: "Ik wil dat Kevin totaal onafhankelijk is. Kijk niet naar mij, kijk naar niemand." Warsh arriveert op een cruciaal moment: inflatie op 3,8%, yields op jaarhoogtes, en een Iran-oorlog die elke macro-berekening overhoop gooit. De markt is dinsdag weer open na Memorial Day.

Onze strategie: short op enkele indices

We zitten al short op de enkele indiceses met Boosters. We gaan waarschijnlijk dinsdag (na Memorial Day) nog wat aanvullende posities opnemen zodra het momentum dat bevestigt. Het zullen posities op aandelen zijn die we dan toevoegen aan de "Dynamische Aandelen Portefeuille".

Timing is cruciaal. De olie-daling van $110 vorige week naar $95 vanmorgen geeft de markt even wat lucht, maar dat kan snel keren als de Iran-deal alsnog mislukt. De 8e winweek op rij bij de S&P voelt als het toppunt van zelfgenoegzaamheid. De SOX noteert nog steeds meer dan 30% boven zijn 50-daags gemiddelde (Schwab), het breedste verschil dat we kennen en terug kunnen vinden in de historische data.

Hoe werkt het: zodra we EXTRA posities gaan kopen, ontvangen onze  leden direct een SMS met de nodige details zoals het instapmoment, de stoploss en het doel. We activeren de posities alleen als het momentum dat duidelijk aangeeft.

Technische analyse S&P 500

8e winweek op rij, maar RSI en MACD waarschuwen

Klik op de grafiek voor een vergrote weergave. Bron: TradingView

Technische analyse AEX

Nieuwe records boven de 1.031, RSI op 64

Klik op de grafiek voor een vergrote weergave. Bron: TradingView

Psychologie: 8 winstweken op rij, wat kan er misgaan?

Acht winstweken op rij. De Dow op een record. De Brent Olie daalt. Iran-hoop. Alles lijkt plots weer goed te gaan. En precies dat is het gevaarlijkste moment om als belegger zelfgenoegzaam te worden. De geschiedenis leert dat de langste winreeksen vaak eindigen met de meest harde klappen. Niet omdat de markt instort zonder reden, maar omdat iedereen aan dezelfde kant van de boot zit.

De SOX staat nu ruim 30% boven zijn 50-daags gemiddelde. De marktbreedte is de zwakste sinds 2000. De MACD divergeert al weken. Yields staan op niveaus die we sinds 2007 niet meer hebben gezien. En toch koopt iedereen. Waarom? Omdat ze bang zijn om het te missen. FOMO is nu de grootste vijand van je portefeuille, niet Iran, niet inflatie, maar je eigen emotie.

In dit soort markten kan iedereen een coach gebruiken. Iemand die je helpt rustig te blijven, die je laat zien wanneer je moet handelen en wanneer je moet wachten. Iemand die waarschuwt voor FOMO en die zegt: het laatste stukje hoef je niet te pakken. Dat is precies wat we doen bij Guy Systeem Trading. Word lid voor €29 tot 1 augustus en handel mee met een plan in plaats van met emotie.

★ Nieuwe aanbieding ★

Guy Systeem Trading nu voor €29

Profiteer van onze aanbieding: toegang tot Guy Systeem Trading voor slechts €29 tot 1 augustus.

Kijk in ieder geval een tijdje mee met onze signalen en analyses

Aanmelden via de Trader Shop →