Olie spuit omhoog, tech onder druk, Iran schok zet AI rally op scherp

De S&P 500 steeg vrijdag 0,42% naar 7.575 punten en boekte daarmee de 4e winstweek in de laatste 5, met over de hele week een plus van 1,2%. De Dow Jones won 0,3% tot 52.637 punten en de Nasdaq sloot 0,3% hoger op 26.282 punten, goed voor een weekwinst van 1,7%. De Russell 2000 bleef achter met een verlies van 0,5% tot 2.978 punten. 

Alle ogen waren vrijdag gericht op SK Hynix, dat met $26,5 miljard de grootste Amerikaanse beursgang van een buitenlands bedrijf ooit neerzette en de 1e handelsdag zo'n 13% boven de introductieprijs van $149 afsloot. Concurrent Micron moest juist wat terrein prijsgeven. Verder sprong EquipmentShare 17% omhoog na verhoogde vooruitzichten voor 2026, steeg WD-40 11% op sterke kwartaalcijfers en bouwde Meta de winst van de afgelopen week uit tot zo'n 15%. De 10-jaars rente liep licht op tot rond 4,58%.

In het weekend voerden de VS meerdere aanvalsgolven uit op Iran na een Iraanse aanval op een containerschip, waarna Iran doelen in de regio bestookte. De Brent olie sloot vrijdag nog rustig op $76,01 (0,38% lager), maar schiet vanochtend ruim 4% omhoog richting $79-80. In Azië kreeg vooral de beurs van Seoul klappen, de Kospi verloor bijna 9% en zakte ruim onder de 7.000 punten, met SK Hynix zo'n 10% lager en Samsung 6,7% in de min. Ook Tokio en Shanghai kleurden rood. De futures wijzen voor Wall Street en Europa op een lagere opening, waarbij de technologiefutures duidelijk het zwaarst onder druk staan.

De AEX sloot vrijdag fractioneel hoger op 1.084 punten en hield daarmee een nipte dagwinst en ook een kleine weekwinst over. De DAX verloor 0,2% tot 25.067 punten en kende met een min van 2,75% een ronduit zwakke week. In Amsterdam ging ArcelorMittal aan kop met een winst van 6,4% tot €57,02 na een adviesverhoging van JPMorgan, terwijl ASML 2,1% moest prijsgeven en ASMI bijna 2% daalde. In Frankfurt steeg Qiagen donderdag al met ruim 10% op overnamebelangstelling van onder meer EQT, Advent en KKR. In Londen spoot easyJet 14% omhoog nadat Apollo met een hoger bod het eerdere bod van Castlelake overtrof, en won Vodafone ruim 12% omdat de Franse miljardair Xavier Niel een belang van ruim 16% wil overnemen.

Vandaag is de agenda dun, alleen het Amerikaanse federale begrotingssaldo over juni staat om 20:00 uur Nederlandse tijd op de rol en er zijn vandaag geen cijfers van bedrijven met een beurswaarde boven de $75 miljard. Dinsdag wordt de sleuteldag van de week: om 14:30 uur komt de Amerikaanse inflatie over de maand juni, waarbij economen op maandbasis een daling van 0,1% verwachten na de stevige plus van 0,5% in mei, en op jaarbasis een afkoeling van 4,2% naar 3,8%. Diezelfde ochtend openen voorbeurs JPMorgan, Bank of America, Wells Fargo, Goldman Sachs en Citigroup het cijferseizoen, meteen de top 5 van die dag, na een megajaar voor beursgangen en handelsvolumes ligt de lat voor de banken hoog.

Woensdag volgen de producentenprijzen (op jaarbasis wordt een afkoeling van 6,5% naar 6,2% verwacht) plus de cijfers van onder meer ASML, Morgan Stanley, BlackRock en Johnson & Johnson, donderdag zijn TSMC, UnitedHealth en nabeurs Netflix aan de beurt en staan ook de detailhandelsverkopen op de agenda.

Analisten rekenen erop dat Micron en Nvidia samen zo'n 40% van de winstgroei in de S&P 500 leveren en dat AI infrastructuur rond 60% van de groei draagt, het AI verhaal moet dit kwartaal dus echt gaan renderen. Daarnaast getuigt Fed voorzitter Warsh dinsdag en woensdag voor het Congres, terwijl de markt inmiddels 1 renteverhoging van een kwartpunt tegen december heeft ingeprijsd. Omdat Warsh weigert duidelijke forward guidance te geven, hangt alles af van de data zelf.

Vandaag draait het om de reflex tussen angst en actie. Zodra het woord oorlog in de krantenkoppen staat, voelt niets doen als nalatigheid en dat is precies de valkuil. Ons brein is gebouwd om bij gevaar meteen te bewegen, maar op de beurs is die oerreflex vaker een kostenpost dan een redding. Wie vanochtend in paniek alles verkoopt, handelt niet op informatie maar op adrenaline.

Als coach heb ik me jarenlang in marktpsychologie verdiept, daarom hamer ik dit soort dagen altijd op: maak onderscheid tussen wat er gebeurt en wat jij er mee moet doen. Meestal is het antwoord op die 2e vraag veel minder dan je gevoel je ingeeft. Discipline is niet de afwezigheid van angst, het is de afspraak die je met jezelf maakte toen je nog rustig was. Dit onderdeel blijft wat mij betreft het allerbelangrijkste van alles wat we hier dagelijks bespreken.

De Nasdaq 100 sloot vrijdag op 29.825 punten, net boven de oude weerstand rond 29.750 die nu als 1e steun dient. Daaronder wachten het EMA-20 (blauwe stippellijn) rond 29.600 en het SMA-50 (groene lijn) rond 29.390, met daarna 28.700 en 28.000 als vangnetten. Het SMA-200 (paarse lijn) loopt ver onder de markt rond 26.220. 

Boven de markt ligt de zware weerstand op 30.750, waar de index inmiddels 2 keer op is afgeketst, waardoor een mogelijke dubbele top in de grafiek staat. De RSI is afgekoeld tot rond 53 en de MACD staat nog boven de nullijn maar de histogrambalkjes kleuren rood, het momentum ebt weg. Met de lagere futures van vanochtend wordt de zone 29.600 tot 29.390 meteen de belangrijkste test. 

LONG is pas weer interessant bij een herstel boven 30.000 richting 30.750, SHORT komt in beeld zodra de index verder onder het EMA-20 wegzakt, met 28.700 als 1e doel.

De Dow Jones sloot vrijdag op 52.637 punten en beweegt netjes binnen het stijgende kanaal. De 1e steun ligt op 52.250, met daaronder het EMA-20 (blauwe stippellijn) rond 52.060. Het SMA-50 (groene lijn) volgt rond 50.900 en het SMA-200 (paarse lijn) rond 48.600.

Boven de markt ligt de recente top rond 53.000, waar de index vorige week op afketste, in de grafiek is die zone gemarkeerd als mogelijke topvorming. De RSI noteert rond 62 en de MACD is nog positief maar het histogram kleurt licht rood.

Zolang 52.250 en het EMA-20 standhouden blijft het beeld positief en is LONG boven die zone te verdedigen met 53.000 als 1e doel. Een slot onder het EMA-20 opent de weg naar 50.350 en dan wordt een SHORT met een strakke stop het overwegen waard.

De AEX sloot vrijdag op 1.084 punten, vlak onder de weerstand op 1.088 waar de index al enkele keren op is vastgelopen, daarboven wacht de bovenkant van het stijgende kanaal rond 1.100. De 1e steun is het EMA-20 (blauwe stippellijn) rond 1.073, daarna volgen het SMA-50 (groene lijn) rond 1.050 en de horizontale niveaus 1.031 en 1.015. Het SMA-200 (paarse lijn) stijgt rustig door rond 996. 

De RSI noteert rond 61 en de MACD staat nog duidelijk positief maar vlakt af, wat past bij de aarzeling onder 1.088. Het herhaald toppen rond datzelfde niveau geeft de grafiek trekjes van topvorming, al is de stijgende trend nog volledig intact.

LONG blijft het uitgangspunt zolang de index boven het EMA-20 sluit, een uitbraak boven 1.088 geeft ruimte richting 1.100. Zakt de AEX onder 1.073, dan komt een SHORT richting 1.050 in beeld.

US Markets Redactie | www.usmarkets.nl