Beursdagboek Trader Guy 30 september 2025, 13:37

...

Markten wat onder druk: Mogelijke shutdown, daling olieprijs en groeizorgen

30 september 2025, 13:37 | Trader Guy | leestijd: 8 minuten | moeilijkheid: 12 / 12 | (0)

Een nieuwe golf van belei­ds- en bedri­jf­s­nieuws zet mark­ten op scherp: pres­i­dent Trump kondigt hoge import­tarieven op hout en meubels aan, de grote aut­o­fab­rikan­ten zoeken manieren om EV-leas­es te ste­unen na het aflopen van een belast­ingkredi­et. Energie- en techbedri­jven mak­en ingri­jpende strate­gis­che beslissin­gen. Tegelijk­er­ti­jd kan een mogelijke fed­erale shut­down de economie en mark­ten verder ver­storen. Deze samen­vat­ting belicht de belan­grijk­ste ontwik­kelin­gen en hun impact op sec­toren en beleggers.


Dins­dag 30 sep­tem­ber 2025 — Samen­vat­ting belan­grijk nieuws

  • Pres­i­dent Don­ald Trump heeft nieuwe import­tarieven aangekondigd: 10% op hout en zaagh­out en 25% op keuken- en bad­kamerkas­ten en gestof­feerde meubels. De maa­tregel maakt deel uit van een bredere han­delsstrate­gie gericht op het bescher­men van bin­nen­landse indus­trieën en kan span­nin­gen met han­delspart­ners verder aanwakkeren.
  • Aut­o­fab­rikan­ten Ford en Gen­er­al Motors voeren programma’s in om het fis­cale voordeel van $7.500 voor geleasede elek­trische voer­tu­igen (EV’s) te ver­len­gen, nadat de fed­erale kredi­etregeling dins­dag is ver­lopen. De programma’s zouden deal­ers helpen de sub­si­die prak­tisch door te geven aan leasers en zo de vraag naar EV-leas­ing op peil te houden.
  • Exxon Mobil wil wereld­wi­jd ongeveer 2.000 banen schrap­pen als onderdeel van een her­struc­turering, zo meldde Bloomberg. 
  • Boe­ing ontwikkelt vol­gens de Wall Street Jour­nal in een vroeg sta­di­um een nieuw nar­row-body vlieg­tu­ig ter opvol­ging van de 737 MAX.
  • NBCU­ni­ver­sal en YouTube TV bevin­den zich in een dis­trib­u­tiecon­flict dat kan lei­den tot het verd­wi­j­nen van pop­u­laire programma’s op YouTube TV als er geen deal komt.

De Amerikaanse futures staan iets lager ter­wi­jl de dol­lar in waarde moet inlev­eren. Dat komt voor een groot deel door risi­coaver­sie rond het vooruitzicht van een mogelijke tijdelijke shut­down van de fed­erale over­heid. Als er geen akko­ord komt over financier­ing vóór mid­der­nacht gaat de regering op slot, wat ook de pub­li­catie van belan­grijke arbei­ds­mark­t­ci­jfers zou kun­nen vertragen. 

Eerdere shut­downs had­den beperk­te effecten op de mark­ten, maar som­mige anal­is­ten waarschuwen dat de huidi­ge sit­u­atie schadelijk­er kan zijn gezien het fragiele economis­che plaat­je en vooral ook door de ste­vige over­waarder­ing van aandelen. 

Belan­grijke economis­che indi­ca­toren van­daag zijn JOLTS (vaca­tures), de con­sumenten­vertrouwensin­dex van het Con­fer­ence Board en uit­sprak­en van Fed-functionarissen.

Bedri­jven om in de gat­en te houden

  • Alcoa Corp: Zal zijn Kwinana alu­mi­na-raf­fi­nader­ij in West-Aus­tral­ië defin­i­tief sluiten en boekt in Q3 een last van $890 miljoen. De capaciteit van Alcoa’s wereld­wi­jde raf­fi­nage daalt naar 11,7 miljoen ton per jaar en het per­son­eel­saan­tal op de site wordt gefaseerd afge­bouwd tot 2026, met een deel dat aan­bli­jft voor sloop- en herontwikkelingswerkzaamheden.
  • Alpha­bet (YouTube): Heeft een schikking getrof­fen in een recht­sza­ak die Trump had aanges­pan­nen wegens de schors­ing van zijn YouTube-account na de bestorm­ing van het Capi­tool in jan­u­ari 2021. YouTube betaalt $24,5 miljoen; $22 miljoen gaat namens Trump naar de Trust for the Nation­al Mall, bestemd voor een door Trump gep­land balza­al project bij het Witte Huis. De rest gaat naar andere eis­ers, waaron­der de Amer­i­can Con­ser­v­a­tive Union en auteur Nao­mi Wolf.
  • Ama­zon & Apple: Een antitrustza­ak van con­sumenten in Seat­tle die hen beschuldigde van pri­jsaf­sprak­en voor iPhones en iPads is afgewezen. De rechter bekri­tiseerde advo­cat­en van de eis­ers omdat zij de pro­ce­dure had­den ver­traagd en de recht­bank en gedaag­den had­den mis­leid over het terugtrekken van de oor­spronke­lijke eiser.
  • Lucht­vaart­maatschap­pi­jen (Amer­i­can, Delta, South­west, Unit­ed): Waarschuwen dat een gedeel­telijke shut­down de lucht­vaart kan belas­ten. Luchtver­keer­slei­ders en TSA-medew­erk­ers moeten mogelijk zon­der loon bli­jven werken, wat kan lei­den tot ver­tragin­gen en een ver­slech­ter­ing van de effi­ciën­tie in het luchtruim.
  • Boe­ing: Vol­gens de WSJ werkt Boe­ing in een vroege fase aan een nieuw nar­row-bodyvlieg­tu­ig als toekom­stige ver­vanger van de 737 MAX. Reuters kon dit niet beves­ti­gen. De 737 MAX werd in 2019 wereld­wi­jd aan de grond gezet na twee fatale crash­es, maar kreeg recent gedeel­telijk her­s­tel van cer­ti­fi­cer­ings­bevoegdhe­den door de FAA.
  • Cen­ter­Point Ener­gy: Kondigde een invester­ings­plan aan van $65 mil­jard tussen 2026 en 2035, gedreven door sterkere vraag naar elek­triciteit door AI-dat­a­cen­ters, cryp­to-faciliteit­en en elek­tri­fi­catie. Het ver­hoogde ook zijn win­stverwacht­ing per aan­deel licht.
  • Coty Inc: Start een strate­gis­che herzien­ing van zijn con­sumenten­make-updi­visie (mass col­or cos­met­ics van $1,2 mil­jard), met opties zoals part­ner­schap­pen, verkoop of afs­plits­ing, ter­wi­jl de focus naar geuren­di­visie verschuift.
  • Etsy: Ver­plaatst zijn list­ing van Nas­daq naar de New York Stock Exchange; han­del op NYSE begint 13 okto­ber. Ope­nAI inte­greerde instant check­out met Etsy via Chat­G­PT om directe aankopen via chat mogelijk te maken.
  • Exxon Mobil: Zal wereld­wi­jd cir­ca 2.000 banen schrap­pen (3 – 4% van per­son­eel) als gevolg van een her­struc­turering. De olie-indus­trie kent meer ontsla­gen door lagere oliepri­jzen en consolidatie.
  • Fire­fly Aero­space: Meldde dat de kern­boost­ers voor de Alpha-raket tij­dens een grondtest in Texas zijn verni­etigd; geen gewon­den. Dit ver­traagt de terug­keer naar vlucht­op­er­aties na eerdere problemen.
  • Ford & GM: Rollen programma’s uit waar­bij aut­o­fi­nancier­ings­bedri­jven van de fab­rikan­ten voer­tu­igen kopen in deal­er­voor­raden en zo leaseklanten kun­nen lat­en prof­iteren van het huidi­ge $7.500 EV-belast­ingkredi­et dat anders is ver­lopen — een poging om EV-leas­ing aantrekke­lijk te houden na het aflopen van de subsidie.
  • Jef­feries: Overtrof win­stverwachtin­gen dankz­ij recor­dad­viesinkom­sten; invester­ings­bankac­tiviteit­en en under­writ­ing presteer­den sterk.
  • Met­sera: Een exper­i­menteel injecteer­baar anti-obe­si­tas­mid­del, MET-097i, liet tot 14,1% place­bo-gecor­rigeerd gewichtsver­lies zien na 28 weken met gun­stige ver­draag­baarheid bij hogere doses.
  • Nex­tEra Ener­gy: De NRC ver­lengt de licen­ties van twee reac­toren van het Point Beach-kernen­ergiepark tot 20502053, wat de rol van kernen­ergie in de VS onder­streept te mid­den van sti­j­gende elektriciteitsvraag.
  • Opera Ltd: Lanceerde Neon, een AI-ges­tu­urde brows­er die tak­en uitvo­ert en code kan draaien bin­nen webpagina’s, resul­taat van de race om browsers proac­tief en agen­tachtig” te mak­en. Neon kan for­mulieren invullen, data vergelijken en zon­der externe cloud te gebruiken acties op webpagina’s ondernemen.
  • Ver­i­zon & EchoStar: In gesprek over aankoop van EchoStar’s AWS-3-spec­trum; EchoStar verwacht na spec­trumverkopen $24,1 mil­jard cash aan te houden.
  • Visa: Test een pilot waarin bedri­jven inter­na­tionale betalin­gen kun­nen financieren met sta­ble­coins in plaats van voor te storten in lokale rekenin­gen, na wet­telijke helder­heid over sta­ble­coins door de Genius Act”.
  • Wolf­speed: Is uit Chap­ter 11 na her­struc­turering die de schuld met bij­na 70% ver­laagde; voegde vijf nieuwe bestu­ur­ders toe.

Wall Street sluit waarschi­jn­lijk rustige de kwartaalpe­ri­ode af, maar beleg­gers bli­jven waakza­am nu geopoli­tieke en beleidsrisico’s, zoals tarieven, bedri­jf­sh­er­struc­turerin­gen en de dreig­ing van een fed­erale shut­down, de mark­ten weer volatiel kun­nen mak­en. Dal­ende oliepri­jzen, hernieuwde nucle­aire licen­ties en sterke invester­ings­plan­nen van nuts­bedri­jven lat­en zien dat grote sec­toren anticiperen op hogere energievraag door AI- en dat­a­cen­ter­groei. Tegelijk­er­ti­jd leggen tarief­maa­trege­len en dis­trib­u­tiecon­flicten in media en tech de druk op glob­ale toelev­er­ings­ketens en contentplatforms.

Sec­tor impact en vooruitzichten

  • Han­del: De nieuwe tarieven op hout en meubel­go­ed beïn­vloe­den impor­teurs, bouw- en meube­lin­dus­trieën, en kun­nen tot hogere pri­jzen voor con­sumenten lei­den. Han­delspart­ners kun­nen vergeld­ings­maa­trege­len over­we­gen, wat extra risico’s voor export gere­la­teerde sec­toren creëert.
  • Auto: Fabrieksprogramma’s om leasekredi­eten te behouden wijzen op acute vraaggevoe­ligheid rond fis­cale stim­u­lansen; als sub­si­dies weg­vallen kun­nen EV-verkoop en lea­sevol­umes dalen, wat pro­duc­tie- en retailplan­ning lastig maakt.
  • Energie en indus­trie: Job­cuts bij Exxon en invester­ings­plan­nen bij Cen­ter­Point en Nex­tEra sig­naleren her­struc­turering in tra­di­tionele energie maar ook toen­e­mende inzet op infra­struc­tu­ur voor toekom­stige elektriciteitsvraag.
  • Tech­nolo­gie en media: Con­flicten tussen con­tent­pro­du­cen­ten (NBCU­ni­ver­sal) en dis­trib­u­tieplat­forms (YouTube TV) tonen dat stream­ing­di­en­sten steeds meer macht hebben in onder­han­delin­gen; AI-inno­vaties zoals Opera’s Neon ver­snellen con­cur­ren­tie in browsers en gebruikservaring.

Belan­grijke economis­che indi­ca­toren vandaag:

Let op de JOLTS-vaca­tures, de con­sumenten­vertrouwensin­dex en regionale inkoop­man­agersindices (Chica­go PMI) — deze zullen richt­ing geven aan de arbei­ds­mark­t­dy­namiek en con­sumenten­stem­ming, fac­toren die ook het beleid van de Fed­er­al Reserve en mark­tren­de­menten beïnvloeden.

Con­clusie:

De com­bi­natie van pro­tec­tion­is­tis­che maa­trege­len, bedri­jf­sh­er­struc­turerin­gen en tech­nol­o­gis­che vernieuwing creëert een wis­sel­val­lig economisch land­schap. Mark­ten bli­jven voor­lop­ig relatief rustig, maar de ophop­ing van risico’s — belei­ds­beslissin­gen, mogelijke shut­down, geopoli­tieke reac­ties en sec­torale ver­schuivin­gen — kan in de komende maan­den tot ver­hoogde volatiliteit lei­den. Bedri­jven en beleg­gers zullen waakza­am moeten bli­jven en plan­nen moeten aan­passen aan snellere veran­derin­gen in han­del­sregels, sub­si­dies en tech­nol­o­gis­che disrupties.

Redac­tie US Markets



...

Markt wacht op beslissing ­shutdown en werkgelegenheids cijfers

30 september 2025, 08:48 | Trader Guy | leestijd: 9 minuten | moeilijkheid: 9 / 12 | (0)

De markt wacht op een mogelijke overheids­shutdown die morgen kan ingaan zonder akkoord in Washington. Futures blijven stabiel, maar beleggers blijven voorzichtig door de politieke impasse en de deadline van morgen.

Een shutdown zou ook belangrijke economische gegevens, zoals het banenrapport, kunnen vertragen, wat de Fed’s beslissingen bemoeilijkt en kan verstoren. Recent tonen cijfers enige veerkracht, maar hoge waarderingen en een zwakkere arbeidsmarkt blijven zorgen.

Aanbieding signaaldiensten:
We hebben enkele posities op limiet aangekocht. Deze posities kunt u allemaal nog aankopen en volgen via onze signaaldiensten: Guy Trading, Polleke Trading en Systeem Trading.

Nu tot 1 DECEMBER kunt u meedoen via een speciale aanbieding: inschrijven kan nu al vanaf € 29 via onze Tradershop ...

Inschrijven:



Belangrijk marktoverzicht:
Op Wall Street wacht men gespannen op een oplossing voor de shutdown die morgen in kan gaan als er geen akkoord komt. De Futures op de belangrijkste indices – de Dow Jones, S&P 500 en Nasdaq – blijven vanmorgen redelijk vlak maar we merken dat beleggers afwachten momenteel. Tijdens de sessie van maandag hebben we best een volatiel verloop gezien.

De handel is zoals we merkten voorzichtig omdat beleggers afwachten of de overheid woensdag nog gefinancierd blijft. De politieke impasse in Washington, waar Democraten en Republikeinen het niet eens kunnen worden over de financiering, zorgt voor de nodige onzekerheid. De deadline voor het goedkeuren van de financieringswet is woensdag om 00:01 uur Amerikaanse tijd, zonder een akkoord dreigt er dus een gedeeltelijke shutdown.

Ondanks politieke onrust tonen recente economische cijfers fragiele veerkracht. Het GDP-groei-overzicht voor het tweede kwartaal was positief, en de arbeidsmarkt vertoont nog steeds tekenen van kracht. Toch blijven er de nodige zorgen over de veel te hoog gewaardeerde aandelenmarkt en we hebben te maken met een kwetsbare arbeidsmarkt. De markten kunnen daardoor volatiel blijven.

Hoe dan ook zijn de komende dagen cruciaal, een sluiting van de overheid zou niet alleen het korte termijn economische vertrouwen schaden, maar ook de beleidsruimte van de Fed beperken. Beleggers volgen de politieke ontwikkelingen dan ook op de voet.

Fed perikelen:
Een overheids­sluiting zou trouwens ook verstrekkende gevolgen kunnen hebben. Naast verstoringen in publieke diensten, zoals luchthavens, vervoer en gezondheidsdiensten, zou het de publicatie van belangrijke economische gegevens, zoals het septemberbaanrapport, kunnen vertragen. Zoiets is zorgelijk voor de Federal Reserve, omdat zij deze data gebruiken om beslissingen te nemen over eventuele rentestappen die men wil nemen. Zonder recente arbeids- en inflatiegegevens wordt het enorm moeilijk om het juiste monetaire beleid te bepalen, wat de markten verder kan destabiliseren.

AI en de beurs:
In de eerste helft van 2025 behaalde OpenAI een omzet van ongeveer $4,3 miljard, dat is een stijging van 16% ten opzichte van heel 2024, meldt nieuwsbron The Information. Het bedrijf maakte wel circa $2,5 miljard op door voornamelijk kosten voor onderzoek en ontwikkeling, waaronder de verdere ontwikkeling van ChatGPT.

De totale R&D-uitgaven waren in deze periode zo'n $6,7 miljard. Aan het einde van de eerste helft van dit jaar had OpenAI ongeveer $17,5 miljard aan contanten en effecten in kas. Het bedrijf streeft naar een jaaromzet van $13 miljard en een cashburn van $8,5 miljard. In augustus werd bekend dat OpenAI in een vroeg stadium van overleg was over een aandelenverkoop, waarbij de waardering mogelijk rond de $500 miljard uitkomt als dat snel kan plaatsvinden en de AI hype blijft aanhouden.

Daarnaast kondigde Nvidia vorige week aan dat ze tot $100 miljard willen investeren in OpenAI en data center chips wil gaan leveren. Deze financiële ontwikkeling onderstreept de snelle groei en de enorm grote investeringen waarmee OpenAI zich sterker positioneert binnen de AI-sector.

Open AI Kondigde ook de nieuwe functie “Instant Checkout” aan waardoor gebruikers direct producten kunnen kopen via ChatGPT. Voorlopig kan dat alleen nog maar in de VS.

Arbeidsmarkt
Als we de grafiek goed bekijken en een analyse maken dan zien we meteen dat de Amerikaanse arbeidsmarkt behoorlijk verzwakt, wat een risico vormt voor de economie en vooral ook voor de aandelenmarkt. Een analist benadrukt zelfs dat de groeistop bij de werkgelegenheid, en dan vooral buiten de overheid en gezondheidszorg, uniek is sinds de jaren 60 en daarna vaak werd gevolgd door recessies.

De afhankelijkheid van de economie en de hoge aandelenwaarderingen maken de markt extra kwetsbaar voor negatieve economische signalen. Daarom blijft het gevaar voor een beurscrash aanwezig want meestal is het zo dat als iets niet op een natuurlijke manier komt het met geweld zal plaatsvinden.

De zwakke arbeidsmarkt geeft de Federal Reserve reden om de rente te verlagen, ondanks dat dit de markten stimuleert en het vertrouwen versterkt dat de economie stabiel blijft. Echter, een verdere afname in de werkgelegenheid of een toename in faillissementen onder lage inkomensgroepen kan leiden tot slechtere bedrijfswinsten en een grote correctie op de aandelenmarkt. Aan de andere kant is het ook zo dat als de arbeidsmarkt nu snel beter wordt de markten door euforie nog verder omhoog kunnen naar nog meer overgewaardeerde niveaus. Voorlopig blijft de arbeidsmarkt nog matig tot slecht.

Samengevat: De verzwakking van de arbeidsmarkt kan zowel negatieve als positieve effecten hebben op de aandelenmarkten, afhankelijk van de verdere economische ontwikkeling.

Energie, olie en goud:
Vanmorgen zien we dat de olieprijzen opnieuw wat moeten inleveren, voor een vat Brent moest men nu $66,75 betalen. De prijs van het goud loopt vanmorgen weer op tot een record rondom de $3.900 voor een troy ounce. Het zilver doet het ook nog altijd goed, vanmorgen kost een troy ounce $47,3.

Bedrijfsnieuws:

  • Cannabisbedrijven: Na positieve verklaringen van president Trump over de gezondheidsvoordelen van CBD stegen cannabisbedrijven sterk. Canopy Growth klom met ruim 17%, Tilray zelfs meer dan 60%. In Toronto stegen Charlotte's Web met 38%, Aurora Cannabis met 28%, en Curaleaf met ruim 30%.
  • OpenAI: Kondigde de nieuwe functie “Instant Checkout” aan, waardoor gebruikers direct producten kunnen kopen via ChatGPT.
  • In eerste instantie kunnen Amerikaanse gebruikers bij Etsy kopen, en meer dan een miljoen Shopify-verkopers zoals Skims en Glossier die op komst zijn. Etsy steeg bijna 16%, Shopify won ruim 6%.
  • Electronic Arts steeg met 4,5% na aankondiging van een overname door een investeringsconsortium ter waarde van 55 miljard dollar; bij goedkeuring verdwijnt EA van de beurs.
  • Energie: Occidental Petroleum steeg 1,3% na berichten over een mogelijke verkoop van de OxyChem-divisie voor $10 miljard aan een onbekende koper
  • Farmacie: Merus steeg 36%, nadat Genmab liet weten Merus voor 8 miljard dollar te willen overnemen, vooral vanwege een veelbelovend hoofd- en halskanker-Medicijn.
  • Technologie & biotech: Intel daalde met 3%, dat komt door winstnemingen na een sterke week met 20% winst.
  • MoonLake Immunotherapeutics daalde met maar liefst 90% door teleurstellende onderzoeksresultaten voor een huidziekte
  • Reisindustrie: Carnival daalde 4%, ondanks dat de winst in Q3 de verwachtingen overtrof en de prognoses voor Q4 en het hele jaar werden verhoogd

Podcast US Markets:

Europees bedrijfsnieuws:

  • Frankfurt: Bayer steeg met 1,7%, Rheinmetall met 1,4%. Lufthansa kondigde aan dat het de komende jaren 4.000 banen zal schrappen, maar sloot toch 0,2% hoger na presentatie van nieuwe doelen
  • Daling in Frankfurt: Commerzbank en Heidelberg verloren respectievelijk 3,0% en 3,4%
  • Parijs: Luxebedrijven toppers, met Kering, Hermes en LVMH die tussen 1,4% en 4,7% stegen. UBS verhoogde de koersdoelen voor de sector
  • Grootste daler in Europa: Total Energies, met een verlies van 2,2%.
  • Brussel: UCB sprong met 15,5%, nadat teleurstellende studiegegevens van een concurrent werden gevolgd door een koersdoelverhoging door Degroof Petercam
  • Amsterdam: De chipsector deed het goed, geleid door Prosus en WDP, met winsten tussen 1,6% en 3,3%

Economische cijfers deze week:

  • Chicago PMI dinsdag
  • JOLTS Jobs dinsdag
  • CPI Europa woensdag
  • ADP Nonfarm banen woensdag
  • ISM PMI en ISM Prijzen woensdag
  • Wekelijkse clams donderdag
  • Nonfarm Payrolls vrijdag

Indices:

  • Wall Street sluit hoger maar onder de dagtoppen
  • De indices in Europa sluiten met weinig verschil maandag
  • De uitslagen op Wall Street en in Europa blijven volatiel



Technische Analyse van de Nasdaq 100 index:



Belangrijke Technische Indicatoren:

Moving Averages:

  • Relative Strength Index (RSI): Draait naar omlaag
  • MACD: Draait naar omlaag
  • MA 50: Positief op 23.690 punten
  • MA 200: Positief op 21.620 punten

Steun- en Weerstandsniveaus:

  • Steun niveau: 24.500-24.200-24.000-23.800 punten
  • Weerstand niveau: 24.650-24.750-25.000-25.250 punten

Vooruitzichten:

  • De Nasdaq 100 blijft opvallend volatiel
  • De index sluit hoger na eerst een zeer sterke start
  • We zien een redelijk zware weerstand rond de 24.750 punten
  • Pas als de Nasdaq 100 onder de 23.700 punten terechtkomt, ziet het er snel minder goed uit want dan zakt de index onder het 50-MA

    Aanbieding signaaldiensten:
    We hebben enkele posities op limiet aangekocht. Deze posities kunt u allemaal nog aankopen en volgen via onze signaaldiensten: Guy Trading, Polleke Trading en Systeem Trading.

    Nu tot 1 DECEMBER kunt u meedoen via een speciale aanbieding: inschrijven kan nu al vanaf € 29 via onze Tradershop ...

    Inschrijven:

    Met vriendelijke groet,
    Guy Boscart


    Reageren

    Anonieme comments achterlaten is niet toegestaan. Hiervoor moet u ingelogd zijn. Login »
    Turbo’s zijn complexe instrumenten en brengen vanwege het hefboomeffect een hoog risico mee van snel oplopende verliezen. 7 op de 10 retailbeleggers verliest geld met de handel in turbo’s. Het is belangrijk dat u goed begrijpt hoe turbo’s werken en dat u nagaat of u zich het hoge risico op verlies kunt permitteren.