De markten blijven volatiel, met een positieve afsluiting op Wall Street na een slechte start. Het goud blijft in de buurt van de recordhoogte en de dollar verzwakt door teleurstellende Amerikaanse arbeidsmarktcijfers, waardoor de verwachting van een renteverlaging door de Fed toeneemt. De olieprijs herstelde zich tot circa $65,7 na drie sessies van verlies. Technologiebedrijven blijven indrukwekkende waarderingen behalen, met OpenAI die nu ongeveer $500 miljard waard zou zijn. Tegelijkertijd toont de secundaire markt tekenen van vertrouwen, bijvoorbeeld door stijgingen bij farmaceutische bedrijven en producenten van staal. Deze mix van geopolitiek, macro-economische data en technologische vooruitgang houdt de markten in beweging en vraagt om nauwlettend monitoren.
- Beluister nu de nieuwe Podcast waar Guy Boscart en Janneke Willemse het over hun manier van beleggen hebben ... Luister via de link https://feeds.buzzsprout.com/2... of via Spotify https://open.spotify.com/episo...
Aanbieding signaaldiensten:
We hebben enkele posities op limiet aangekocht. Deze posities kunt u allemaal nog aankopen en volgen via onze signaaldiensten: Guy Trading, Polleke Trading en Systeem Trading.
Nu tot 1 DECEMBER kunt u meedoen via een speciale aanbieding: inschrijven kan nu al vanaf € 29 via onze Tradershop ...
Inschrijven:
- Voor Systeem Trading (€ 29)
- Voor Guy Trading (€ 29)
- Voor Polleke Trading (€ 39)
Belangrijk marktoverzicht:
Op Wall Street zien we na een slechte start toch opnieuw een positief slot woensdag, het goud blijft nog altijd dicht bij de recordhoogte en de dollar werd wat zwakker door een teleurstellend ADP-arbeidsmarkt rapport waardoor de verwachtingen voor een renteverlaging door de Federal Reserve sterker werd. De ADP banen over de maand augustus werden naar beneden toe bijgesteld zodat ze negatief werden.
De olieprijs blijft inleveren, maar weet zich vanmorgen na verliezen van de afgelopen drie sessies wat te herpakken tot rond de $65,7. Dat komt door de zorgen over het aanbod uit Rusland en de mogelijke strengere sancties op Russische olie. De installaties in Rusland blijven een doelwit en worden elke dag bestookt door Oekraïne.
De S&P future staat vanmorgen iets hoger, de futures op de Dow Jones en de Nasdaq 100 staan vlak tot iets in de plus. Europa dat het woensdag heel goed deed na een slechte start laat via de futures ook opnieuw een hogere start zien. De indices in Azie deden het ook goed vanmorgen. De 10-jaars rente op de Amerikaanse obligaties bleef vlak rond de 4.11%.
Verder blijkt dat de Amerikaanse regering $26 miljard heeft geblokkeerd voor door Democraten geleide staten. De regering levert nu ook inlichtingen over de Russische energie-infrastructuur aan Oekraïne. Daarnaast overweegt de VS om Oekraïne langeafstandsraketten te sturen.
Wat ook opviel was dat het Amerikaanse Hooggerechtshof zich pas in januari zal buigen over de poging van Trump om Fed-commissaris Lisa Cook te ontslaan.
Fed perikelen:
Een overheidssluiting zou trouwens ook verstrekkende gevolgen kunnen hebben. Naast verstoringen in publieke diensten, zoals luchthavens, vervoer en gezondheidsdiensten, zou het de publicatie van belangrijke economische gegevens, zoals het septemberbaanrapport, kunnen vertragen. Zoiets is zorgelijk voor de Federal Reserve, omdat zij deze data gebruiken om beslissingen te nemen over eventuele rentestappen die men wil nemen. Zonder recente arbeids- en inflatiegegevens wordt het enorm moeilijk om het juiste monetaire beleid te bepalen, wat de markten verder kan destabiliseren.
AI informatie:
OpenAI heeft momenteel al een indrukwekkende waardering bereikt van maar liefst $500 miljard, daarmee het bedrijf dat nog niet eens zo lang bestaat en niet beursgenoteerd is zich ontwikkelt tot de grootste startup ter wereld en zo de waarde van Elon Musk’s SpaceX met $400 miljard voorbijstreeft. Deze waardering werd mogelijk doordat huidige en voormalige medewerkers voor ongeveer $6,6 miljard aandelen verkochten aan verschillende grote investeerders zoals Thrive Capital, SoftBank, Dragoneer Investment Group, MGX en T. Rowe Price.
De sterke groei volgt op een door SoftBank geleide financieringsronde eerder dit jaar, daarbij kwam de waarde van OpenAI snel boven de eerdere schatting van $300 miljard dollar uitkwam. Dit onderstreept de enorme investeringswoede in de AI-technologie, die wordt gezien als een sector met de potentie om de industrie en de wereldwijde economie ingrijpend te veranderen.
Hoewel OpenAI nog geen winst draait, speelt het een cruciale rol in het bouwen van AI-infrastructuur en ontwikkelt het geavanceerde diensten en modellen, waaronder GPT-5, dat in augustus werd gelanceerd om de marktpositie verder te versterken. Het bedrijf breidt zijn datacenters uit en sluit grote deals, onder andere met Oracle, Nvidia en SK Hynix, om de competitieve markt bij te houden. De oprichter Sam Altman en Elon Musk hebben wel besproken dat AI grote potentiële risico’s met zich meebrengt, maar er waren ook meningsverschillen tussen hen, onder meer over de koers van het bedrijf.
Tegelijkertijd meldt Elon Musk dat zijn andere AI-bedrijf, xAI, momenteel geen kapitaal ophaalt, ondanks berichten dat het mogelijk $10 miljard heeft opgehaald en werd gewaardeerd werd op $200 miljard. Musk bevestigde dat deze berichten niet kloppen en dat xAI zich nu niet actief richt op fondsenwerving. De AI-markt blijft zeer competitief, met topbedrijven zoals Google, Anthropic en Chinese spelers zoals AliBaba, Baidu, die ook massaal investeren in geavanceerde AI-systemen.
Wel werd Musk sinds woensdag de eerste mens die de grens van $500 miljard aan vermogen bereikte. Dat kwam door onder andere de recente stijging van Tesla, SpaceX en dus ook door xAI en zijn belang in OpenAI.
Shutdown:
Historisch gezien zijn shutdowns altijd negatief geweest voor de dollar, aandelen en obligaties, aldus meerdere analisten. De huidige gang van zaken blijft zorgelijk voor de beurs, die sinds april een sterk herstel heeft doorgemaakt dankzij AI, renteverlagingen door de Federal Reserve en het wegvallen van onzekerheid over importheffingen.
De markten krijgen te maken met vertraagde cijfers, zoals het Amerikaanse banenrapport van morgen, en er komen mogelijk ontslagen bij ambtenaren. Volgens analisten kan dit de kans op een renteverlaging door de Fed in oktober verhogen, ondanks dat de economische vooruitzichten niet ingrijpend zouden veranderen. De nieuwe ADP cijfers tonen ook aan dat er een zwakkere arbeidsmarkt heerst. Uit het ADP-rapport blijkt dat er een verlies van 32.000 banen werd gemeten in de maand september. Verder bleek dat na een bijgesteld cijfer dat er ook een afname van 3.000 banen was in de maand augustus.
Dit wijst op voorzichtige werkgevers en dat kan leiden tot meer renteverlagingen. Desondanks blijft de Amerikaanse groei in het tweede kwartaal sterk, maar de arbeidsmarkt vertoont tekenen van vermoeidheid.
Energie, olie en goud:
Vanmorgen zien we dat de olieprijzen opnieuw wat moeten inleveren, voor een vat Brent moet men nu $65,5 betalen. De prijs van het goud consolideert vanmorgen rondom de $3.900 voor een troy ounce. Het zilver doet het ook nog altijd goed, vanmorgen kost een troy ounce $47,5.
Bedrijfsnieuws:
- De Farmacie bleef in trek, ingegeven door optimisme over de sector na Trump zijn nieuwe plannen
- Merck steeg met 7,5%, Eli Lilly met ruim 8% en Moderna met 7%
- Pfizer steeg met bijna 7%, na een vergelijkbare stijging dinsdag
- Nike rapporteerde een omzetstijging in het afgelopen kwartaal en verhoogde de raming voor de impact van importheffingen naar $1,5 miljard, het aandeel steeg met 6,5%
- Global Infrastructure Partners, onderdeel van BlackRock, lijkt AES over te willen nemen voor $38 miljard dollar, wat leidde tot een stijging van 17% voor het aandeel AES
- Warren Buffett’s Berkshire Hathaway voert gesprekken over de overname van de petrochemische tak van Occidental voor circa $10 miljard, het aandeel Occidental steeg licht
- Netflix daalde met 2,5% na een oproep van Elon Musk om de streamingdienst te boycotten
- GEO Group behaalde een winst van 5,5% nadat ICE een nieuw contract voor elektronische monitoring en toezicht had toegekend
- De Amerikaanse overheid nam dinsdag een belang van 5% in Lithium Americas en een mijnbouwproject in Nevada, waardoor het aandeel van Lithium Americas met 23% steeg
Podcast US Markets:
- Beluister nu de nieuwe Podcast waar Guy Boscart en Janneke Willemse het over hun manier van beleggen hebben ... Luister via de link https://feeds.buzzsprout.com/2... of via Spotify https://open.spotify.com/episo...
Europees bedrijfsnieuws:
- De Europese staalindustrie zat in de lift, toen geruchten verschenen over een mogelijk invoerheffingsbeleid van 50% op buitenlands staal boven een bepaalde quota
- De heffing is bedoeld om de Europese staalindustrie te beschermen tegen goedkoop Chinees staal, en in een reactie op de hoge importheffingen in de Verenigde Staten
- ArcelorMittal steeg met ruim 5%, Acerinox won bijna 5% en Thyssenkrupp steeg met bijna 6%. Roestvrijstaalfabrikant Aperam sloot bijna 12% hoger
- Europese farmaciebedrijven deden het woensdag goed, mede door plannen van Trump voor een nieuwe overheidswebsite, TrumpRx, waar consumenten direct medicijnen van fabrikanten kunnen kopen
- Deze plannen leken vooral gericht op Pfizer, maar kunnen ook leiden tot bredere samenwerkingen tussen de industrie en de Amerikaanse overheid
- Merck KGaA steeg met 10% in Frankfurt, Sanofi won 8,5% in Parijs, Argen-X steeg ruim 7% en UCB won 4,5% in Brussel
- Rhapsido, een nieuw middel van Novartis, kreeg goedkeuring van de Amerikaanse FDA voor de behandeling van netelroos en wordt ook onderzocht voor andere aandoeningen, wat mogelijk kan uitbreiden naar andere therapeutische gebieden; dit deed het aandeel in Zürich stijgen met 4%
- De langzame uitrol van nieuwe winkels door Greggs blijft een punt van zorg voor analisten, maar het bedrijf voorspelt een sterke pijplijn met nieuwe vestigingen tot volgend jaar, we zien een plus van 6,5%
Economische cijfers deze week:
- Wekelijkse clams donderdag (uitgesteld)
- Nonfarm Payrolls vrijdag (uitgesteld)
Indices:
- Wall Street sluit hoger na een slechte start
- De indices in Europa sluiten fors hoger woensdag
- De uitslagen op Wall Street en in Europa blijven volatiel
Technische Analyse van de Nasdaq 100 index:
Belangrijke Technische Indicatoren:
Moving Averages:
- Relative Strength Index (RSI): Draait naar omhoog
- MACD: Draait wat naar omlaag
- MA 50: Positief op 23.755 punten
- MA 200: Positief op 21.650 punten
Steun- en Weerstandsniveaus:
- Steun niveau: 24.750-24.500-24.200-24.000-23.800 punten
- Weerstand niveau: 24.850-25.000-25.250-25.350 punten
Vooruitzichten:
- De Nasdaq 100 blijft opvallend volatiel
- De index sluit opnieuw hoger na eerst een slechte start
- We zien een redelijk zware weerstand rond de 24.850 punten
- Pas als de Nasdaq 100 onder de 23.750 punten terechtkomt, ziet het er snel minder goed uit want dan zakt de index onder het 50-MA
Aanbieding signaaldiensten:
We hebben enkele posities op limiet aangekocht. Deze posities kunt u allemaal nog aankopen en volgen via onze signaaldiensten: Guy Trading, Polleke Trading en Systeem Trading.
Nu tot 1 DECEMBER kunt u meedoen via een speciale aanbieding: inschrijven kan nu al vanaf € 29 via onze Tradershop ...
Inschrijven:
- Voor Systeem Trading (€ 29)
- Voor Guy Trading (€ 29)
- Voor Polleke Trading (€ 39)
Met vriendelijke groet,
Guy Boscart